M6 米乐个股方面，涨幅居前的为智信精密、派斯林、福事特，跌幅居前的为东威科技、博盈特焊、通力科技。
根据CME的预测，2023年7月挖掘机销量约1.32万台，同比下降26%左右，其中国内4700台，同比下降49%；出口8500台，同比下降2.2%。我们认为，年初以来挖机内销数据持续疲软，行业仍处于下行周期，基建和房地产作为挖掘机应用两大下业需求趋弱。出口方面，受全球经济放缓、海外部分地区景气度回落等因素影响，2023年挖掘机出口市场销量增速将逐渐放缓。板块可继续关注龙头企业国际化进程，随着中国工程机械产品在全球市场综合竞争力的提升，预计海外市场将成为国内企业增长的重要发力点。
轨交方面，根据交通运输部统计，6月全国54个开通城市轨道交通的城市共完成城轨客运量24.4亿人次，同比增长37.7%，较2019年月均客运量增加4.5亿人次。我们认为，随着经济环境的逐步改善，轨交客运量、货运量需求有望快速回升，建设交通强国目标下，轨交固定资产有望继续增长。
综上，我们维持行业“看好”评级，维持对三一重工（600031）、中国中车（601766）“增持”评级。
开工情况不及预期；经济增速低于预期；市场风险影响超预期；原材料价格波动风险。
以上内容来源于渤海证券研究所2023年07月28日《渤海证券研究所晨会纪要》
